유한양행 3분기보고서 (20241114) AI 한글 요약

핵심 포인트

2024년 3분기(누계) 매출액은 1조 5,716억 9,100만원으로 전년 동기 대비 10.5% 증가했습니다.

2024년 3분기(누계) 영업이익은 666억 9,700만원으로 전년 동기 대비 31.3% 증가했습니다.

국산 항암신약 '렉라자'가 2024년 1월 비소세포폐암 1차 치료제로 급여 기준 확대 적용을 받았습니다.

'렉라자'와 얀센 바이오테크의 아미반타맙 병용요법이 2024년 8월 미국 FDA 허가를 취득하여 국산 항암신약 최초로 미국 FDA 승인을 받았습니다.

라이선스 수익이 1,013억 900만원으로 전년 동기 대비 크게 증가하며 영업이익 성장에 기여했습니다.

연결대상 종속회사가 당기 중 3개 증가하여 총 19개가 되었으며, (주)코스온 등 4개사가 신규 연결되었습니다.

2024년 3월 정기주주총회에서 '의학 및 약학 연구 개발업'을 사업목적에 추가하여 R&D 역량 강화 의지를 표명했습니다.

길리어드 사이언스와의 대사이상관련 지방간염 치료제 라이선스아웃 계약이 2024년 10월 11일 해지 및 권리 반환 통보를 받았습니다.

요약 본문

유한양행은 2024년 3분기(누계) 연결재무제표 기준 매출액 1조 5,716억 9,100만원을 기록하여 전년 동기 대비 10.5%(약 1,499억원) 증가했습니다. 영업이익은 연구개발비 증가에도 불구하고 제품 및 상품 매출 증가와 라이선스 수익 증가에 힘입어 666억 9,700만원으로 31.3% 증가했습니다. 법인세비용차감전순이익은 1,038억 8,700만원으로 50.9% 증가했으며, 당기순이익은 782억 6,600만원으로 56.9% 증가했습니다. 회사의 주요 사업목적은 의약품, 화학약품, 공업약품, 수의약품, 생활용품 등의 제조 및 매매입니다. 특히 2024년 1월, 비소세포폐암 치료제 신약 '렉라자'가 비소세포폐암 1차 치료제로 급여 기준 확대 적용을 받았으며, 2024년 8월에는 공동개발사 얀센 바이오테크의 렉라자-리브리반트 병용요법이 미국 FDA 허가를 취득하여 '렉라자'는 국산 항암신약 최초로 미국 FDA 승인을 받았습니다. 사업부문별 매출을 보면, 약품사업부문 매출은 1조 55억 100만원으로 전체 매출의 63.7%를 차지했으며, 이 중 처방약 매출이 8,443억 2,200만원으로 가장 큰 비중을 보였습니다. 생활건강사업부문 매출은 1,871억 400만원(11.9%), 해외사업부문 매출은 2,418억 8,900만원(15.4%)을 기록했습니다. 특히 라이선스 수익은 1,013억 900만원으로 전체 매출의 6.4%를 차지하며 전년 동기 대비 크게 증가했습니다. 회사는 의학 및 약학 연구 개발 역량 강화를 위해 연간 매출액 대비 약 10% 내외의 연구개발비를 집중 투자하고 있습니다. 연결대상 종속회사는 기초 16개에서 당기 중 4개 증가하고 1개 감소하여 기말 19개로 늘어났으며, (주)코스온 등 4개사가 신규 연결되었습니다. 2024년 3월 15일 정기주주총회를 통해 사업목적에 '의학 및 약학 연구 개발업'을 추가했습니다. 한편, 길리어드 사이언스와의 대사이상관련 지방간염 치료제 라이선스아웃 계약은 2024년 10월 11일 길리어드 사이언스로부터 계약 해지 및 권리 반환을 통보받았습니다.

📌 투자자 입장에서의 의미

투자자들은 유한양행의 견조한 매출 및 이익 성장세와 함께, 핵심 신약 '렉라자'의 미국 FDA 승인 및 국내 급여 확대가 향후 실적과 기업 가치에 긍정적인 영향을 미칠 것으로 판단할 수 있습니다. 다만, 길리어드와의 계약 해지 등 연구개발 관련 위험 요인도 함께 고려해야 합니다.